Jeden Morgen klettert König Buntbart aus dem Dreifarbenland auf die höchste Zinne seiner Burg und hebt seinen rot, gelb und blau geringelten Zauberstab. Dann löst sich ein dicker Farbstrahl aus seiner Spitze, der die Farben zu den Menschen bringt.
Doch eines Tages stiehlt der Zauberer Grauschatten den magischen Zauberstab. Er kann bunte Farben nicht leiden und will, dass die ganze Welt grau aussieht. Sofort macht König Buntbart sich mit einem Heißluftballon auf den Weg, um den Zauberstab zurückzuholen. Schnell stellt er fest, dass sich drei Kinder aus dem Dreifarbenland in seinen Ballon geschmuggelt haben. Sie wollen dem König helfen, den Zauberstab zurückzubekommen.
